2023年9月份中國沿海（散貨）運輸市場分析報告

9月，終端市場延續回暖態勢，工業生産需求逐步釋放，淡旺季切換加之能源價格上行，沿海航線運價走勢有所分化，綜合指數小幅上漲。9月28日，上海航運交易所發佈的沿海（散貨）綜合運價指數報收963.24點， 比上月末上漲2.2%，月平均值為951.41點， 環比上漲1.5%。

1、煤炭運輸

9月，沿海八省日耗維持在206萬噸水準，平均存煤可用天數略有增長至18天。本月上旬沿海多地出現強對流天氣，後隨冷空氣影響範圍逐漸南擴，南方區域性氣溫持續走低，居民用電負荷逐步走弱，加之水電出力增加，使得電煤需求持續下滑。同時，隨一系列穩經濟促消費政策逐步落地，工業用電穩步提升，化工耗煤需求釋放，國內煤炭需求總體平穩。煤炭價格方面，受煤炭生産安全形勢趨緊影響，産地安檢力度上升，整體生産節奏放緩，主産地煤價持續偏強運作，發運價格倒挂，港口供給結構性矛盾凸顯，港口煤價持續上漲。9月，沿海煤炭市場運價底部小幅波動。月初，雖然在多股颱風作用影響下，沿海船期消減較多，但運輸市場需求持續低迷，採購拉運以長協保供為主，成交寥寥，船多貨少下沿海煤炭運價低位徘徊。下旬隨國慶、中秋雙節臨近，電廠採購需求和下游非煤企業旺季補庫需求同時釋放，多重利好因素影響下，運輸市場談商氛圍活躍，下游採購需求增加，沿海煤炭運價節前迎來快速上漲。9月28日，上海航運交易所發佈的煤炭貨種運價指數報收925.36點，比上月末上漲3.2%，月平均值為905.89，環比上漲2.1%。9月28日，上海航運交易所發佈的中國沿海煤炭運價指數（CBCFI）中，秦皇島港至張家港（4-5萬dwt）航線市場運價為19.2元/噸，比上月末上漲0.8元/噸，月平均值為18.8元/噸，環比上漲0.7元/噸；華南航線，秦皇島港至廣州（6-7萬dwt）航線市場運價為26.3元/噸，比上月末上漲2.1元/噸，月平均值為25.6元/噸， 環比上漲0.9元/噸。

2、金屬礦石運輸

9月，進入“金九銀十”的傳統旺季後，鋼廠高爐開工率、産能利用率、鐵水産量維持高位，鐵礦石價格保持震蕩偏強勢頭。同期，宏觀利好政策頻現，下游市場情緒有一定修復，終端施工進度加快。臨近長假，下游市場提前備貨，補庫拉運積極性有所提升，沿海礦石運價小幅上行。9月28日，金屬礦石貨種運價指數報收958.08點，比上月末上漲1.6%，月平均值為946.73點， 環比上漲0.4%。

3、糧食運輸

9月，新季玉米仍處上市初期且上量有限，貿易商建庫情緒較弱，玉米價格維持震蕩運作，加之低價稻穀成交逐步流入下游飼企，飼企替代糧源相對充足，實際港口散糧購銷清淡，終端飼料企業仍以消耗庫存為主，僅維持剛需補庫，採購動力不足，糧食運價小幅下行。9月28日，糧食貨種運價指數報收876.03點， 比上月末下跌4.4%，月平均值為900.13點， 環比下跌2.7%。

4、原油及成品油運輸

9月，主營及地方煉廠開工率持續好轉，出貨積極性提升，供應維持穩好。需求方面，前期主流煉廠上調配送價格，市場預期向好，汽柴油需求表現平穩，成交氛圍尚可。後期受原油價格推漲影響，下游對高油價耐受度降低，僅維持少量剛需購買，市場交投氣氛降溫，運價小幅波動。9月28日，上海航運交易所發佈的成品油貨種運價指數為1524.69點，比上月末上漲2.0%；原油貨種運價指數為1573.84點，與上月末持平。